Doanh nghiệp Trung Quốc tăng tốc sản xuất bo mạch chủ phục vụ AI

Trước bối cảnh làn sóng trí tuệ nhân tạo bùng nổ mạnh mẽ, các đơn vị sản xuất bảng mạch in (PCB) tại Trung Quốc đang tích cực đầu tư xây dựng thêm nhiều nhà xưởng mới nhằm kịp thời đáp ứng nguồn cầu đang tăng trưởng nóng.

Dẫn nguồn tin từ SCMP, chỉ trong vòng 6 tháng đầu năm, hơn 20 tên tuổi lớn trong lĩnh vực PCB, có thể kể đến như Victory Giant Technology, WUS Printed Circuit, Shennan Circuits hay Suzhou Dongshan Precision Manufacturing, đã liên tục công bố các chiến lược gia tăng quy mô sản xuất. Với tổng nguồn vốn đầu tư dự kiến lên tới hàng trăm triệu USD, đây được xem là thời kỳ phát triển rực rỡ nhất của ngành trong những năm trở lại đây. Động lực chính thúc đẩy làn sóng chuyển dịch này xuất phát từ nhu cầu tiêu thụ bo mạch chủ dành cho các hệ thống máy chủ AI đang tăng đột biến.

Theo thông tin từ iFeng, Victory Giant – doanh nghiệp có trụ sở tại Huệ Châu, tỉnh Quảng Đông – đã quyết định điều chỉnh tăng tổng chi phí đầu tư trong nửa đầu năm lên mức 3,6 tỷ nhân dân tệ (tương đương 530 triệu USD). Con số này ghi nhận mức tăng trưởng vượt bậc so với khoản kinh phí 730,1 triệu nhân dân tệ (khoảng 107,5 triệu USD) của cùng kỳ năm ngoái. Hiện tại, các hệ thống dây chuyền ứng dụng công nghệ mSAP (Modified Semi Additive Process – giải pháp kỹ thuật chuyên biệt nhằm kiến tạo các đường dẫn siêu nhỏ cùng khoảng cách cực kỳ tối giản trên tấm PCB) của hãng đã đi vào vận hành một cách trơn tru. Song song đó, đơn vị này cũng đang đẩy nhanh tiến trình thương mại hóa dòng sản phẩm CoWoP. Đây là một phương thức đóng gói hiện đại, hỗ trợ tích hợp trực tiếp các tổ hợp chip lên trên bề mặt PCB mà không cần thông qua lớp trung gian như phương pháp truyền thống.

Trong khi đó, WUS Printed Circuit tại Côn Sơn, tỉnh Giang Tô cũng đang tăng tốc tiến trình mở rộng của mình. Nguồn tin từ Securities Times cho biết, doanh nghiệp này đã tiến hành nâng gấp đôi dòng vốn đầu tư, từ mức 658,1 triệu nhân dân tệ (khoảng 97 triệu USD) lên tới 1,5 tỷ nhân dân tệ (tương đương 221 triệu USD). Trước đó vào tháng 2, công ty cũng đã công bố một dự án có quy mô đầu tư 3,3 tỷ nhân dân tệ (khoảng 486 triệu USD) với mục tiêu đón đầu nhu cầu về các dòng mạch PCB phân khúc cao cấp trong trung và dài hạn.

Robot đang lắp linh kiện lên một bảng PCB. Ảnh: EMS Technologies

Làn sóng dịch chuyển sang phân khúc công nghệ cao

Vào tháng trước, Shennan Circuits có trụ sở tại Thâm Quyến cũng đưa ra thông báo về việc huy động nguồn vốn trị giá 4,88 tỷ nhân dân tệ (tương đương 718 triệu USD) thông qua phương thức phát hành cổ phiếu riêng lẻ. Phần lớn số tiền thu về sẽ được doanh nghiệp phân bổ trực tiếp vào dự án phát triển mạch điện toán trí tuệ nhân tạo có tổng trị giá 4,54 tỷ nhân dân tệ (khoảng 668 triệu USD) đặt tại thành phố Vô Tích.

Trong một bài phân tích đăng tải ngày 8/7, các chuyên gia thuộc công ty dịch vụ tài chính và môi giới chứng khoán China Securities nhận định rằng, nhu cầu tối ưu hóa năng lực tính toán của các hệ thống máy chủ AI đang trở thành đòn bẩy tăng trưởng cốt lõi cho thị trường PCB. So với các giai đoạn trước, yêu cầu khắt khe từ công nghệ trí tuệ nhân tạo buộc các dòng sản phẩm mới phải có sự đột phá vượt bậc về chất liệu cấu thành, mật độ phân bổ, tốc độ truyền dẫn cũng như khả năng giảm thiểu tiêu hao năng lượng.

Cũng theo đánh giá từ China Securities, việc triển khai xây dựng cơ sở hạ tầng phục vụ AI đang tạo ra một làn sóng nhu cầu lớn chưa từng có đối với hệ thống mạch điện toán, thiết bị chuyển mạch và các giải pháp tản nhiệt bằng chất lỏng. Xu hướng này đang trực tiếp thúc đẩy toàn bộ ngành công nghiệp chuyển hướng mạnh mẽ từ tập trung vào sản lượng sang chú trọng nâng cao chất lượng.

Ông Gao Chengfei, hiện giữ chức Giám đốc tại công ty tư vấn Tiaoyuan có trụ sở ở Quảng Châu, dự báo rằng xu thế này sẽ tiếp tục duy trì trong nửa cuối năm nay và có khả năng kéo dài xuyên suốt năm sau. Chia sẻ với SCMP, ông cho rằng sự chênh lệch giữa năng lực đáp ứng dòng PCB cao cấp ở thị trường nội địa với nhu cầu thực tế là tương đối rõ rệt, và nút thắt nằm ở cấu trúc phân khúc sản phẩm chứ không phụ thuộc vào tổng sản lượng đầu ra.

Những rào cản kỹ thuật và địa chính trị

Giám đốc Gao Chengfei phân tích thêm, việc các doanh nghiệp sản xuất PCB tại Trung Quốc đồng loạt chuyển hướng sang phân khúc bo mạch dành cho máy chủ AI một phần lớn là nhờ biên lợi nhuận hấp dẫn. Thực tế, giá trị của một tấm PCB phục vụ cho hệ thống trí tuệ nhân tạo có thể cao gấp 10 lần so với dòng sản phẩm dùng cho máy chủ thông thường, và vượt trội hoàn toàn so với bo mạch của các thiết bị điện tử gia dụng. Tuy nhiên, năng lực cung ứng ở thời điểm hiện tại vẫn đang gặp trở ngại do giới hạn về độ chính xác của máy móc thiết bị cùng tình trạng khan hiếm nguồn nguyên liệu đầu vào.

Dẫn số liệu từ TTM Technologies, một trong những doanh nghiệp sản xuất PCB hàng đầu tại Mỹ, các dòng bo mạch thiết kế cho AI có cấu trúc vô cùng phức tạp với số lớp dao động từ 1 đến 140 lớp, đi kèm mức giá trải dài từ vài USD cho tới hơn 100.000 USD. Trả lời phỏng vấn trên kênh CNBC, CEO Edwin Roks của TTM Technologies chia sẻ rằng khi Định luật Moore dần chạm tới giới hạn vật lý và các bộ vi xử lý không thể tích hợp thêm bóng bán dẫn, thì việc liên kết chúng hoạt động một cách đồng bộ và trơn tru trở thành yêu cầu sống còn, và đây chính là bài toán mà doanh nghiệp đang tập trung giải quyết.

Nhận định từ chuyên trang công nghệ 21Jingji của Trung Quốc cũng chỉ ra rằng máy chủ AI đòi hỏi những tiêu chuẩn kỹ thuật khắt khe hơn rất nhiều so với máy chủ truyền thống. Nếu như bo mạch của máy chủ thông thường chỉ cần cấu tạo từ 14 đến 24 lớp, thì con số này ở máy chủ AI là lớn hơn rất nhiều. Thiết kế nhiều lớp đòi hỏi một hệ thống kết nối cực kỳ phức tạp, đi kèm những yêu cầu nghiêm ngặt về độ toàn vẹn của tín hiệu truyền dẫn cũng như khả năng kiểm soát nhiệt độ.

Vào thời điểm đầu tuần này, đơn vị nghiên cứu SemiAnalysis cho biết việc xuất xưởng hệ thống giá đỡ máy chủ Kyber NVL144 của Nvidia có khả năng bị hoãn lại tới năm 2028 do gặp phải những rào cản trong khâu sản xuất, bao gồm cả vấn đề liên quan đến PCB. Mặc dù phía Nvidia sau đó đã lên tiếng bác bỏ thông tin này, song báo cáo trên vẫn được cho là đã tạo ra những tác động không nhỏ tới các đơn vị đối tác nằm trong chuỗi cung ứng của họ tại Trung Quốc, điển hình là Victory Giant và WUS Printed Circuit.

Theo phân tích của ông Chengfei, các doanh nghiệp PCB tại Trung Quốc đang phải đối mặt với không ít thách thức trong quá trình mở rộng quy mô. Những khó khăn này bao gồm rào cản lớn về mặt công nghệ làm kéo dài lộ trình đạt điểm hòa vốn, sự lệ thuộc vào các nhà cung ứng nước ngoài về nguồn nguyên liệu thô, cùng với những áp lực địa chính trị ngày một gia tăng.

Bức tranh toàn cảnh thị trường toàn cầu

Dựa trên báo cáo được công bố vào tháng trước bởi Hiệp hội Bo mạch Mỹ (PCBAA), thị phần cung ứng PCB toàn cầu của Mỹ đã sụt giảm nghiêm trọng từ mức khoảng 30% trong quá khứ xuống chỉ còn 4% ở hiện tại. Trao đổi với CNBC, Giám đốc PCBAA David Schild tiết lộ thông tin rằng có tới 60% sản lượng PCB trên thế giới hiện được sản xuất tại Trung Quốc.

Theo dự báo từ đơn vị nghiên cứu thị trường điện tử Prismark Partners, toàn ngành công nghiệp sản xuất PCB trên quy mô toàn cầu được kỳ vọng sẽ đạt mức tăng trưởng 12,5% trong năm nay, chạm ngưỡng doanh thu gần 96 tỷ USD. Dự kiến đến cuối thập kỷ này, quy mô thị trường sẽ tiếp tục mở rộng và đạt mốc 123 tỷ USD.

Trang tin TechCrunch nhận định, cơn sốt AI bùng phát mạnh mẽ thời gian qua đang tạo ra sự xáo trộn lớn đối với chuỗi cung ứng các linh kiện điện tử vốn hoạt động ổn định trước đó. Không chỉ khiến mức giá của các dòng GPU và chip nhớ tăng phi mã, làn sóng này còn tạo ra những điểm nghẽn mới khi các nguyên vật liệu cơ bản như tụ điện, tấm đồng hay vải thủy tinh rơi vào trạng thái thiếu hụt, buộc các nhà sản xuất phải tiến hành điều chỉnh tăng giá bán.

• Các hãng chip nhớ 'lên đời' nhờ cơn sốt AI
• DeepSeek có thể đang phát triển chip AI riêng
• Đà tăng giá chip nhớ có dấu hiệu hạ nhiệt
• Cơn khát chip nhớ trong vòng xoáy AI
• Cơn sốt tụ điện MLCC tại Trung Quốc

Xin chân thành cảm ơn quý độc giả đã dành thời gian theo dõi bài viết này. Hy vọng những thông tin trên đã mang đến cho bạn cái nhìn toàn diện về bức tranh công nghệ toàn cầu, và đừng quên khám phá thêm những nội dung phân tích sâu sắc liên quan ngay phía dưới nhé!